香港被動性海外所得免稅（FSIE）是什麼？2025 最新更新解讀
- 乘客 阿德
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FSIE 豁免範圍、條件與常見問題一次看懂
內容目錄
| 海外收入是否一律須課稅？
一、FSIE 是什麼？
FSIE（Foreign-Sourced Income Exemption，即「外地來源被動收入免稅制度」），為香港從 2023 年開始實施的一套反避稅新制度。當跨國企業實體從海外取得特殊被動收入（如股息、利息、資本利得、知識產權收入），並在香港「收取」時，將被視為香港來源收入，須課徵利得稅，除非能符合免稅條件。
涵蓋的海外被動收入類型：
股息、利息
處分股權或其他資產所產生的資本利得
智識產權收入（如專利、軟件著作權等）
何謂「在香港收取」？ 若收入透過匯入、傳送、帶入香港，或用於償還在港業務債務、購買帶入港的動產，均會被視作在港收取。
二、可享免稅條件一覽
收入類型 | 可豁免方式 |
|---|---|
利息 | 經濟實質要求（Economic Substance） |
股息、處分收益 | 經濟實質要求 或 持股要求（Participation） |
智識產權收入 | 關聯要求（Nexus） |
1. 經濟實質要求（Economic Substance Requirement）
適用於：利息、股息、股權處分收益
需在香港有足夠人力、辦公場地與開支（純控股公司標準可稍低），足以證明並非空殼運作。
2. 持股要求（Participation Requirement）
適用於：股息、處分股權的資本利得
須在收益產生前，持有海外公司至少 5% 股權、持有期不少於 12 個月，並符合反濫用／反混合錯配／應課稅條件等規定。
3. 關聯要求（Nexus Requirement）
適用於：知識產權收入
計算可免稅部分需按研發開支佔比，以確保收益與實質研發活動相關。
4. 事先裁定機制（Advance Ruling）
納稅人可向稅務局申請裁定豁免資格，一經批准可涵蓋最高五個課稅年度，提供法定確定性，申請處理時間約需 21 個工作天。
三、2025 年 FSIE 最新更新重點：常見問題（FAQs）解讀
2025 年 7 月 24 日，香港稅務局新增了 4 項針對 FSIE 制度的常見問題（FAQs），進一步釐清實務操作細節，特別是在債券贖回與兌換、實務判定等方面提供具體指引。
債券贖回與兌換處理
釐清債券在 FSIE 下是否屬被動收入，及其何時才視為在香港收取，有助跨國企業判斷利息與本息部分的稅務處理。
其他操作細節
稅務局提供更多實例與情境分析，幫助納稅人清楚理解什麼情況下應提升合規標準，或申請裁定以降低風險。
免責聲明：以上內容僅供一般資訊參考，並不構成具體建議或專業諮詢。若遇特殊問題，建議直接向有關機構查詢最新詳情，或諮詢專業人士以獲取準確的建議。
